养老金贷款是指将个人或企业的养老金作为贷款担保的一种金融服务。其计算方式通常涉及以下几个方面：

1. 养老金金额：养老金贷款的计算首先需要确定借款人的养老金金额。这一金额通常由借款人的缴纳历史、缴费基数以及参保时长等因素决定。

2. 贷款额度：根据借款人的养老金金额，银行或金融机构会设定一定的贷款额度。通常来说，贷款额度不会超过养老金金额的一定比例，以确保借款人有足够的退休金来支付贷款。

3. 贷款利率：贷款利率是指借款人需要支付的贷款利息。具体利率根据借款人的信用状况、贷款额度和贷款期限等因素来确定。

4. 贷款期限：贷款期限是指借款人需要在多长时间内偿还贷款。通常来说，养老金贷款的期限较长，以确保借款人有足够的时间来偿还贷款。

5. 还款方式：养老金贷款的还款方式通常有两种：一种是每月偿还一定金额的等额本息还款方式，另一种是每月还款金额逐渐递减的等额本金还款方式。

需要注意的是，养老金贷款的具体计算方式可能因国家、地区以及金融机构的政策和规定而有所不同。因此，在申请养老金贷款时，应根据当地的规定和相关金融机构提供的信息进行具体计算。