期权的Theta（时间衰减）为负是因为期权的价值在随着时间的推移而逐渐减少。Theta衡量了期权合约每天的价值损失量，也就是随着时间的流逝，期权的价值会逐渐减少。这是因为期权合约的时间价值随着时间的推移而减少，越接近到期日，期权的时间价值越低。

Theta为负的原因有以下几个方面：

1. 时间价值衰减：期权合约的价值主要由两部分组成，一部分是内在价值（即期权合约当前的价值），另一部分是时间价值。随着时间的推移，期权的时间价值会逐渐减少，导致期权价值减少，因此Theta为负。

2. 风险管理：期权价格中的时间价值反映了期权持有人在持有期权期间所面临的风险。期权持有人支付的费用中包含了对潜在风险的补偿。随着时间的推移，期权的风险逐渐减少，因此期权的价值也会减少。

3. 市场预期：市场上的买方和卖方对于未来价格波动的预期会影响期权的价值。如果市场预期价格波动会减少，那么期权的价值也会减少，从而导致Theta为负。

需要注意的是，Theta并不是期权的唯一影响因素，其他因素如标的资产价格变动、波动率变化等也会对期权的价值产生影响。因此，在进行期权交易时，需要综合考虑各种因素来进行决策。